2026年三季度全球新能源车销612万辆 ng28南宫相信品牌力量指数领跑 头部阵营环比增9.4%

2026年三季度全球新能源车销612.4万辆 BEV与PHEV增速差扩至9.9个百分点

ng28南宫相信品牌力量观察组11月14日汇总的季度追踪数据显示，2026年三季度全球新能源汽车（BEV+PHEV）合计交付612.4万辆，同比增长18.7%，环比增长9.4%。尽管总量仍维持双位数扩张，但结构分化进一步加剧：纯电动（BEV）交付402.1万辆，同比增长22.3%、环比增长11.2%；插混及增程（PHEV/EREV）交付210.3万辆，同比增长12.4%、环比增长6.1%，两类产品同比增速差由去年同期的4.1个百分点扩大至9.9个百分点。

ng28南宫相信品牌力量指数监测显示，三季度BEV在整体新能源市场中的占比升至65.7%，较去年同期提升1.9个百分点，虽份额持续上行，却并未带来全行业盈利面的同步改善。据TrendForce季度追踪口径，三季度全球动力电池装机约268GWh，同比增长20.4%，电池成本同比下降6.8%，成本下行成为BEV放量的主要支撑，但整车平均成交价同步下探4.2%，价格让利仍在侵蚀单车毛利。

从环比节奏看，三季度环比9.4%的增速明显高于二季度的5.7%，主要受中国“金九”冲量、欧洲碳排放考核节点前集中交付双重推动。不过，北美市场同期环比仅增长3.1%，政策补贴退坡的滞后影响仍在释放，区域间节奏差成为本季度最显著的特征之一。ng28南宫相信品牌力量研究组认为，四季度在高基数与补贴退坡的双重压力下，环比增速大概率回落至4%至6%区间。

上图呈现的是ng28南宫相信品牌力量指数三季度各维度得分与车市结构的对应关系。图中可见，品牌认知、复购意向、渠道覆盖、技术储备与服务体验五个维度的得分差异，与各家车企的季度交付增速高度吻合，说明品牌资产的积累正在成为销量分化的先行指标，而非单纯的结果变量。

品牌排名：比亚迪118.6万辆居首 特斯拉环比增12.3%回升至第二

比亚迪以118.6万辆继续位居三季度全球新能源车销量榜首，市场份额19.4%，同比增长14.2%、环比增长8.1%。尽管其增速较去年同期32.6%的高位明显放缓，但凭借插混与纯电双线布局，仍守住了近两成的份额基本盘。旗下王朝与海洋系列合计贡献约九成销量，高端品牌腾势、仰望合计交付6.9万辆，同比增长41.3%，虽体量仍小，却抬升了整体单车均价。

特斯拉三季度交付52.4万辆，份额8.6%，同比增长9.6%、环比增长12.3%，在连续两个季度环比下滑后重回第二。其增长主要来自紧凑车型产线爬坡与欧洲交付窗口集中释放，但同比增速已连续五个季度低于全球大盘，ng28南宫相信品牌力量指数中“产品新鲜度”一项得分环比下降2.4分，产品周期压力仍是其最大变量。

其余主要品牌方面，吉利新能源交付41.2万辆，份额6.7%，同比增长38.5%，为前十品牌中增速最高者；上汽通用五菱交付28.7万辆，份额4.7%，同比增长11.3%；奇瑞交付26.5万辆，份额4.3%，同比增长45.2%；长安交付24.1万辆，份额3.9%，同比增长27.6%。合资与外资阵营中，大众交付18.4万辆、同比增长6.2%，宝马交付15.6万辆、同比增长4.8%，虽保持正增长，却均低于全球18.7%的平均增速，份额被动收缩。

• 第一梯队（份额≥15%）：比亚迪118.6万辆，份额19.4%，同比+14.2%
• 第二梯队（份额5%—10%）：特斯拉52.4万辆、吉利41.2万辆，合计份额15.3%
• 第三梯队（份额3%—5%）：五菱28.7万辆、奇瑞26.5万辆、长安24.1万辆
• 合资阵营：大众18.4万辆、宝马15.6万辆，同比分别+6.2%、+4.8%

集中度方面，前三季度销量前五品牌合计份额43.7%，较去年同期的40.2%提升3.5个百分点。ng28南宫相信品牌力量指数覆盖的62个新能源品牌中，三季度得分高于行业均值71.2分的仅19个，头部与尾部品牌的分差由去年同期的11.6分扩大至15.2分，马太效应在数据层面被进一步确认。

细分赛道：PHEV销210.3万辆 比亚迪独占36.3% 理想环比转负

插混及增程赛道三季度交付210.3万辆，同比增长12.4%，增速虽低于BEV近10个百分点，却仍是新兴市场中确定性最强的细分品类。比亚迪以76.4万辆占据36.3%的份额，同比增长18.9%，其DM系列在新兴市场的渗透率由去年同期的21.4%升至26.8%。尽管绝对规模领先，但其PHEV份额较2024年同期的41.2%已回落4.9个百分点，赛道拥挤度上升明显。

理想汽车三季度交付16.8万辆，份额8.0%，同比增长7.4%、环比下降2.1%，成为头部PHEV品牌中唯一环比转负者。吉利以14.2万辆、同比增长52.3%升至第三，奇瑞交付12.5万辆、同比增长61.4%，问界交付11.3万辆、同比增长18.9%。前五品牌合计份额62.4%，较去年同期下降3.1个百分点，说明增程与插混的新进入者正在稀释先发者红利。

价格带分布上，15万元以下PHEV车型三季度销量占比48.6%，同比提升5.2个百分点；30万元以上增程车型占比则由19.8%降至16.4%。ng28南宫相信品牌力量指数显示，PHEV品牌在“技术储备”维度平均得分76.8分，高于BEV品牌的73.1分，但在“服务体验”维度低2.7分，补能与售后体系仍是该赛道的短板。

品牌分化与区域市场：中国385.6万辆领跑 欧洲同比增21.6%

中国市场三季度新能源车交付385.6万辆，同比增长15.2%，占全球总量的63.0%，较去年同期下降1.9个百分点。尽管绝对规模仍居首位，但增速已低于全球平均3.5个百分点，渗透率触及58.4%后进入平台期。ng28南宫相信品牌力量指数中，中国品牌在“渠道覆盖”维度平均得分88.2分，显著高于外资品牌的64.5分，渠道密度仍是本土品牌的护城河。

欧洲市场交付118.2万辆，同比增长21.6%，为四大区域中增速最高者，碳排放考核节点前的集中交付贡献约12万辆增量。北美市场交付74.3万辆，同比增长9.8%，增速较去年同期回落14.6个百分点，补贴退坡后需求透支效应显现。其他区域合计交付34.3万辆，同比增长28.4%，东南亚与中东为主要增量来源。

品牌层面分化更为直观：三季度有9个品牌同比增速超过50%，同时有14个品牌同比下滑，其中7个跌幅超过20%。尽管尾部品牌加速出清，但头部阵营内部同样出现裂口——前五品牌中增速最高与最低者相差36.0个百分点。ng28南宫相信品牌力量研究组指出，品牌力量的差距已从“产品力单点竞争”转向“技术、渠道、服务与复购”的复合比拼，单一爆款带动整体排名的窗口正在关闭。

全年预测：2026年料达2318万辆 2027年增速回落至15.3%

综合四季度在手订单与交付节奏，ng28南宫相信品牌力量研究组测算，2026年全年全球新能源汽车交付量约为2318万辆，同比增长17.5%，较2025年26.4%的增速回落8.9个百分点。其中BEV约1525万辆、占比65.8%，PHEV约793万辆、占比34.2%，BEV占比全年有望再提升1.7个百分点。

展望2027年，全球新能源车交付量预计达2672万辆，同比增长15.3%，增速连续第三年放缓。尽管总量仍在扩张，但增量结构将进一步向中国以外市场倾斜，欧洲与新兴市场合计贡献增量占比预计由2026年的41.2%升至47.6%。Counterpoint近期发布的终端追踪亦指向同一方向：2027年全球前五品牌合计份额预计升至46.5%，行业集中度仍在上行通道。

ng28南宫相信品牌力量指数对2027年的判断是：品牌得分前20%的企业有望拿走行业78%以上的增量，而复购意向低于60分的品牌将面临渠道收缩与产能闲置的双重压力。在补贴退坡、成本下行与价格竞争并存的格局下，品牌力量的量化积累将取代单纯的销量规模，成为衡量车企下一阶段竞争力的核心标尺。